Časovni razpored krize drugorazrednih hipotek
Med aprilom 1971 in aprilom 2022 so obrestne mere za 30-letne hipoteke v povprečju znašale 7,78 %. Torej tudi s 30-letnim FRM, ki se plazi nad 5%, ostajajo obrestne mere razmeroma dostopne v primerjavi s preteklimi hipotekarnimi obrestmi.
Prav tako vlagatelji običajno kupujejo hipotekarne vrednostne papirje (MBS) v težkih gospodarskih časih, ker so razmeroma varne naložbe. Cene MBS nadzorujejo hipotekarne obrestne mere in naval kapitala v MBS med pandemijo je pomagal ohranjati nizke stopnje.
Skratka, vse kaže na dvig obrestnih mer v letu 2022. Zato ne pričakujte, da se bodo hipotekarne obrestne mere letos znižale. Za kratek čas bi se lahko znižale, vendar bomo verjetno v prihodnjih mesecih opazili splošni trend naraščanja.
Na primer, s kreditno oceno 580 ste morda upravičeni le do posojila, ki ga podpira država, kot je hipoteka FHA. Posojila FHA imajo nizke obrestne mere, vendar vključujejo hipotekarna zavarovanja, ne glede na to, koliko odložite.
Hipoteke z variabilno obrestno mero običajno ponujajo nižje začetne obrestne mere kot 30-letna hipoteka s fiksno obrestno mero. Vendar se te stopnje lahko spremenijo po začetnem obdobju fiksne stopnje.
Povzetek krize drugorazrednih hipotek
Hipotekarni dolg je eden glavnih virov zadolženosti Američanov. Ameriška hipotekarna industrija je ena največjih na svetu, zloglasna kriza drugorazrednih hipotek iz leta 2007 pa je dobro znana po vsem svetu. Ta kriza drugorazrednih kreditov je postavila izhodišče in pogoje, ki so privedli do finančnih pretresov in kasnejše recesije leta 2008. Neplačani hipotekarni dolg se je po finančni krizi leta 2008 zmanjšal, vendar si je od takrat opomogel in od leta 2013 narašča.
Hipotekarne obrestne mere v Združenih državah so leta 2020 padle na zgodovinsko najnižjo raven, zaradi česar je sklenitev hipoteke bolj privlačna za potrošnike. Številni Američani so leta 2020 postali lastniki stanovanj kljub pandemiji, ki je verjetno posledica teh zgodovinsko nizkih hipotekarnih obrestnih mer. To poudarja pomen hipotekarne industrije za ameriško gospodarstvo kot celoto.
Razbremenitev hipotekarnih posojil je bila eden ključnih ukrepov, ki jih je ameriška vlada sprejela spomladi 2020, da bi olajšala breme lastnikov stanovanj, ki so finančno trpeli zaradi pandemije. Stopnja brezposelnosti je dosegla rekordne vrednosti zaradi množičnega zaprtja podjetij, zaradi česar številni lastniki stanovanj ostanejo brez zaposlitve in težko izplačajo svoja mesečna plačila. Vendar pa bo to vplivalo na ponudnike hipotek, saj je malo verjetno, da bodo imeli dovolj kapitala, da bi prebrodili neurje.
Učinki krize drugorazrednih hipotek
Na desetine hipotekarnih posojilodajalcev v nekaj tednih vložijo zahtevek za stečaj. Trg je poln skrbi zaradi velike svetovne kreditne krize, ki bi lahko prizadela vse kategorije posojilojemalcev. Centralne banke uporabljajo klavzule za izredne razmere za vlivanje likvidnosti na prestrašene finančne trge. Nepremičninski trgi padajo po letih rekordnih vrednosti. V drugi polovici leta 2006 in v letu 2007 se stopnje zaprtja podvojijo v primerjavi z letom.
Trenutno smo sredi finančne krize, ki je osredotočena na stanovanjski trg ZDA, kjer se posledice zamrznjenega trga drugorazrednih hipotek prelivajo na kreditne trge, pa tudi na nacionalne in svetovne borze. Preberite, če želite izvedeti več o tem, kako so trgi doslej padli in kaj se lahko obeta v prihodnosti.
Je to skupina ali družba, ki je zaspala za volanom? Je to posledica premajhnega nadzora, prevelikega pohlepa ali zgolj pomanjkanja razumevanja? Kot se pogosto zgodi, ko gredo finančni trgi narobe, je odgovor verjetno "vse našteto".
Ne pozabite, da je trg, ki ga vidimo danes, stranski produkt trga pred šestimi leti. Vrnimo se na konec leta 2001, ko je strah pred globalnimi terorističnimi napadi po 11. septembru vznemiril že tako težko gospodarstvo, ki je šele začelo izhajati iz recesije, ki jo je povzročil tehnološki mehurček, v poznih devetdesetih letih.
Kaj je povzročilo krizo drugorazrednih hipotek
Leta 1971 so bile obrestne mere v območju srednjih 7 %, leta 9,19 so vztrajno naraščale na 1974 %. Za kratek čas so padle na srednjih visokih 8 %, nato pa so se dvignile na 11,20, 1979 % leta XNUMX. To se je zgodilo v obdobju visoke inflacije. ki je dosegla vrhunec v začetku naslednjega desetletja.
Tako v sedemdesetih kot v osemdesetih letih prejšnjega stoletja so bile ZDA zaradi naftnega embarga proti državi potisnjene v recesijo. Organizacija držav izvoznic nafte (OPEC) je uvedla embargo. Eden od njegovih učinkov je bila hiperinflacija, kar je pomenilo, da so se cene blaga in storitev izredno hitro povečevale.
Da bi preprečila hiperinflacijo, je Federal Reserve zvišala kratkoročne obrestne mere. Zaradi tega je bil denar na varčevalnih računih vreden več. Po drugi strani so se zvišale vse obrestne mere, zato so se zvišali tudi stroški zadolževanja.
Obrestne mere so dosegle najvišjo točko v sodobni zgodovini leta 1981, ko je bilo letno povprečje po podatkih Freddie Maca 16,63 %, fiksne obrestne mere so se od tam znižale, a se je desetletje končalo okoli 10 %. Osemdeseta so bila drag čas za izposojanje denarja.
