Do pečenja
Že samo omemba besede »subprime« je dovolj, da vlagatelje, bankirje in lastnike stanovanj preženejo mrzlice. In za to obstaja zelo dober razlog. Drugorazredne hipoteke so bile eden od glavnih motorjev, ki so pripeljali do velike recesije. A zdi se, da se vračajo z novim imenom: neprednostne hipoteke.
Na trgu je na voljo več vrst drugorazrednih hipotekarnih struktur. Toda ali vrtnica z drugim imenom diši prav tako sladko? Morda ni nujno, da je tako. Preberite, če želite izvedeti več o teh hipotekah in kaj predstavljajo.
Drugovrstna hipoteka je vrsta posojila, ki se daje ljudem z nizko kreditno oceno – 640 ali manj in pogosto pod 600 –, ki zaradi svoje slabe kreditne zgodovine ne bi bili upravičeni do običajnih hipotek.
S katero koli drugorazredno hipoteko je povezano veliko tveganje. Izraz "subprime" se nanaša na posojilojemalce in njihovo finančno stanje in ne na samo posojilo. Posojilojemalci z visokim tveganjem imajo večjo verjetnost, da ne bodo plačali posojila kot tisti z višjimi kreditnimi ocenami.
Opredelitev drugorazrednega kredita
Ta memorandum raziskuje razvoj hipotekarnega posojila v Združenih državah Amerike, s posebnim poudarkom na razlagi niza vse bolj zapletenih, eksotičnih in nepreglednih hipotekarnih instrumentov, ki so se pojavili v sedemdesetih letih prejšnjega stoletja skupaj z deregulacijo ameriških financ. Pojav teh vrst hipotek je bil eden od mnogih dejavnikov, ki so prispevali k nastanku stanovanjskega balona, ki je utrl pot finančno krizo leta 1970. Po razjasnitvi najpogostejših značilnosti drugorazrednih hipotek v opombi sledi zgodovinski razvoj ameriških stanovanjskih hipotek. na splošno in zlasti o eksotičnih hipotekah z nastavljivo obrestno mero.
Hipoteka z nastavljivo obrestno mero (»ARM«): Hipoteka, pri kateri se obrestna mera na neporavnani znesek spreminja skozi celotno življenjsko dobo posojila. ARM so včasih znani tudi kot "hipoteke s prilagodljivo obrestno mero" ali "hipoteke s prilagodljivo obrestno mero". Hipoteke ARM so lahko običajne ali drugorazredne. Velika prednost, povezana z ARM, ki so že dolgo najpogostejša oblika stanovanjskih hipotek zunaj Združenih držav, je, da ščitijo hipotekarne posojilodajalce pred obrestnim tveganjem. Ko se obrestne mere dvignejo, zaradi česar posojilodajalci prisilijo, da plačajo več za privabljanje kapitala, lahko imetniki ARM ponastavijo hipotekarne obrestne mere v določenih intervalih[1].
Kaj je globoka drugorazredna kreditna ocena?
Drugorazredna hipoteka je vrsta stanovanjskega posojila, ki je na voljo posojilojemalcem z nizko kreditno oceno (pogosto pod 640 ali 600, odvisno od posojilodajalca). Ker ima posojilojemalec večje kreditno tveganje, ima "subprime" hipoteka višjo obrestno mero in stroške zapiranja kot običajna posojila. Čeprav je dostop do posojila prednost, obstajajo nekatera tveganja za posojilojemalca, o katerih se boste morda želeli pogovoriti s finančnim svetovalcem, preden se odločite za nadaljevanje.
Izraz "subprime" je lahko zmeden, ker se uporablja v nasprotju z "prime", ki se lahko nanaša na obrestno mero, pa tudi na posojilo in posojilojemalca. Tako lahko "subprime" zveni kot nižja obrestna mera, v resnici pa pomeni nižjo kakovost (ko se nanaša na posojilo) ali kreditno sposobnost (ko se nanaša na posojilojemalca). Te hipoteke bi bilo jasneje poimenovati "ne-prime", kar zdaj počnejo nekateri posojilodajalci (deloma zato, da bi oddaljili klasifikacijo posojil od finančne krize 2007-2008, v kateri so igrale drugorazredne hipoteke pomembno vlogo) . pomembno).
drugorazredna hipotekarna kriza
Potrošnikova kreditna ocena je lahko pomemben odločilni dejavnik pri njihovem dostopu do kredita. Ti interaktivni grafikoni prikazujejo, kako se je kreditna aktivnost spremenila za posojilojemalce z različnimi profili kreditne ocene.
GRAF 2A: Stopnje posojil Sledenje globalni dejavnosti nam pomaga prepoznati razvoj na finančnih trgih. Ti interaktivni grafikoni prikazujejo število in skupni znesek novih študentskih posojil, odprtih vsak mesec. Skupni mesečni izvori so prikazani skupaj s sezonsko prilagojeno serijo, ki se prilagaja pričakovanim sezonskim spremembam v posojilni dejavnosti.
GRAF 2B: Spremembe med letom Ti interaktivni grafikoni prikazujejo odstotno spremembo števila novih študentskih posojil, izdanih za mesec, v primerjavi s posojilno dejavnostjo pred letom dni. Pozitivne spremembe kažejo, da je kreditna aktivnost višja kot lani, negativne vrednosti pa, da se je kreditna aktivnost zmanjšala.
