Увеличение ипотечного спреда
Банковский спрэд — это разница между процентной ставкой, которую банк взимает с заемщика, и ставкой, которую он выплачивает вкладчику. Банковский спред, также называемый чистым процентным спредом, представляет собой процент, который показывает, сколько денег банк зарабатывает по сравнению с тем, сколько он отдает.
Банк зарабатывает деньги на процентах, которые он получает по кредитам и другим активам, и выплачивает деньги клиентам, которые вносят депозиты на процентные счета. Отношение между деньгами, которые вы получаете, и деньгами, которые вы платите, называется банковским спредом.
Однако банковский спред измеряет среднюю разницу между процентными ставками по кредитам и займам, а не объем самой банковской деятельности, а это означает, что банковский спред не обязательно указывает на прибыльность финансового учреждения.
Рассмотрим банк, который ссужает деньги своим клиентам по средней ставке 8%. При этом процентная ставка, которую платит банк за средства, которые клиенты размещают на своих лицевых счетах, составляет 1%. Чистая процентная маржа этого финансового учреждения составит 8 процентов минус 1 процент, в результате чего банковская маржа составит 7 процентов.
фред ипотечный спред
Первое, что нужно знать, это то, к чему относится «дифференциал». В подавляющем большинстве ипотечных кредитов этот дифференциал добавляется к Euribor, официальному индексу процентной ставки, которую банки в еврозоне платят, чтобы ссужать деньги друг другу. Можно сказать, что это «цена денег».
Когда вы сравниваете предложения разных банков, вы всегда должны смотреть на процентную разницу, которую они применяют, то есть фиксированный процент, который они добавляют к Euribor, потому что сумма Euribor и разницы будет ценой ваша ипотека, то есть номинальная процентная ставка (ИНН).
ипотечные спреды в США
Слово «спред» имеет несколько значений в инвестировании и может применяться к акциям, облигациям или опционам. Ниже приводится краткое описание различных вариантов использования этого термина и способов расчета каждого типа спреда.
Спред спроса/предложения Когда вы проверяете цену акции, в дополнение к цене последней сделки, вы увидите две другие цены, известные как «предложение» и «аск». Цена покупки представляет собой самую высокую цену, которую кто-то готов заплатить за акцию, а цена продажи представляет собой самую низкую цену, по которой кто-то готов продать акцию.
Как правило, более крупные компании, чьи акции имеют большой объем, обычно имеют низкие спреды, иногда всего один-два цента. С другой стороны, акции небольших компаний с относительно небольшим объемом могут иметь гораздо более высокие спреды.
Спред доходности Слово «спред» также используется, когда речь идет о долговых ценных бумагах, таких как облигации или депозитные сертификаты. Расчет спреда доходности по сути такой же, как и спреда спроса и предложения: просто вычтите один доход из другого.
Спреды доходности обычно выражаются в базисных пунктах, при этом разница доходности в 1% равна 100 базисным пунктам. Таким образом, спред доходности между двумя облигациями, по одной из которых выплачивается 5%, а по другой — 4,8%, может составлять 0,2% или 20 базисных пунктов.
Дифференциал Mbs по отношению к казначейским облигациям
Чистый спред процентных ставок представляет собой разницу между средней доходностью, которую финансовое учреждение получает по кредитам (наряду с другой процентной деятельностью), и средней ставкой, которую оно платит по депозитам и кредитам. Чистый спред процентных ставок является ключевым фактором, определяющим прибыльность (или ее отсутствие) финансового учреждения.
Учреждения, предоставляющие ссуды, такие как коммерческие банки, получают процентный доход из различных источников. Депозиты (часто называемые базовыми депозитами) являются первичным источником, обычно в форме текущих и сберегательных счетов или депозитных сертификатов (CD). Они часто получаются по низким ставкам. Банки также привлекают средства за счет акционерного капитала, оптовых депозитов и выпуска долговых обязательств. Банки выдают различные ссуды, такие как ипотека на недвижимость, ссуды под залог жилья, студенческие ссуды, ссуды на покупку автомобиля и ссуды по кредитным картам, которые предлагаются по более высоким процентным ставкам.
Основная деятельность банка заключается в управлении спредом между процентной ставкой по депозитам, которые он выплачивает потребителям, и процентной ставкой, которую он получает по своим кредитам. Другими словами, когда проценты, которые банк получает по кредитам, выше, чем проценты, которые он выплачивает по депозитам, он получает доход от спреда процентных ставок. Проще говоря, разница в процентных ставках похожа на норму прибыли.
