Ki jan prete ipotèk subprime te kontribye nan kriz finansye mondyal 2007 ak 2008 la?
Kriz subprime nan ane 2007 a 2010 te soti nan yon ekspansyon pi bonè nan prete ipotèk, menm nan prete ki te deja lite pou jwenn ipotèk, kontribye ak fasilite ogmantasyon rapid nan pri kay yo. Istorikman, potansyèl achtè kay yo te gen difikilte pou jwenn ipotèk si yo te gen yon istwa kredi ki pi ba pase mwayèn, yo te fè ti peman, oswa si yo te chèche prè gwo peman. Sòf si yo te kouvri pa asirans gouvènman an, pretè yo souvan refize aplikasyon pou ipotèk sa yo. Pandan ke kèk fanmi ki gen gwo risk yo te kapab jwenn ipotèk ki gen ti valè ki te sipòte pa Federal Housing Administration (FHA), lòt moun, ki te fè fas ak opsyon kredi limite, lwe. Nan moman sa a, pwopriyetè kay la te plane alantou 65%, to sezi yo te ba, ak konstriksyon kay ak pri prensipalman reflete balanse nan to enterè ipotèk ak revni.
Nan kòmansman ane 2000 yo ak nan mitan ane 2007 yo, ipotèk subprime te vin ofri pa pretè ki te finanse ipotèk yo nan regroupe yo nan pisin ki te vann bay envestisè yo. Nouvo pwodwi finansye yo te itilize pou gaye risk sa yo, ak tit prive ki te sipòte ipotèk (PMBS) bay pi fò nan finansman pou ipotèk subprime. Sekirite mwens vilnerab yo te konsidere kòm risk ki ba, swa paske yo te garanti ak nouvo enstriman finansye oswa paske lòt sekirite ta premye absòbe nenpòt pèt sou ipotèk ki kache yo (DiMartino ak Duca 2011). Sa te pèmèt plis moun ki achte kay pou premye fwa yo jwenn ipotèk (Duca, Muellbauer, and Murphy XNUMX), ak kantite pwopriyetè yo te ogmante.
Kalandriye kriz ipotèk subprime
Kriz subprime ameriken an se te yon kriz finansye miltinasyonal ki te fèt ant 2007 ak 2010 e ki te kontribye nan kriz finansye mondyal 2007-2008 la[1][2] Li te deklanche pa yon gwo bès pri lojman nan Etazini apre efondreman an. yon ti wonn lojman, ki mennen nan defo ipotèk, sezi, ak devalorizasyon nan valè ki gen rapò ak kay la. N bès nan envestisman rezidansyèl la anvan Gran Resesyon an epi li te swiv pa rediksyon nan depans nan kay la epi, pita, nan envestisman biznis. Rediksyon depans yo te pi enpòtan nan zòn ki gen yon konbinezon gwo dèt kay la ak pi gwo bès pri kay la[3].
Ti wonn lojman ki te vin anvan kriz la te finanse pa sekirite ipotèk (MBS) ak obligasyon dèt kolateralize (CDO), ki te okòmansman te ofri to enterè ki pi wo (sa vle di pi bon rannman) pase sekirite gouvènman an, ansanm ak evalyasyon risk atire soti nan ajans evalyasyon yo. Malgre ke eleman nan kriz la te vin pi vizib pandan ane 2007, plizyè gwo enstitisyon finansye te tonbe nan fen mwa septanm 2008, ak yon gwo entèripsyon nan koule nan kredi nan biznis ak konsomatè yo ak kòmansman an nan yon gwo resesyon mondyal [4].
Etid ka sou kriz ipotèk subprime
Lè tan yo difisil, li ka sanble enposib kenbe ak tout bòdwo ou yo. Sepandan, si ou rate peman ipotèk mansyèl ou a, ou riske fè fas a default sou ipotèk ou a epi ou ka pèdi kay ou.
Kalite evènman sa yo katastwofik, men yo ka evite si yo konnen etap apwopriye yo. Aprann sou defo ipotèk, sa yo vle di ak ki jan ou ka evite yo, pou ou ka pwoteje kay ou ak finans ou.
Yon ipotèk default rive lè yon prete pa fè balans prensipal oswa peman enterè sou yon prè ipotèk. Sepandan, default ka rive tou ak kat kredi ak prè elèv yo. Lè yon emprunteur repete par ou sispann fè peman tout ansanm, kapab genyen konsekans serye a kout tèm ak alontèm.
Defaut sou yon ipotèk ka lakòz prete lajan an pèdi kay yo epi domaje nòt kredi yo. Nan tèm long la, default ka ogmante to enterè prete lajan an sou lòt dèt epi fè li pi difisil pou jwenn yon prè nan lavni.
Si ou defo sou ipotèk ou a, w ap gen opòtinite pou peye prè ou anvan kreditè a pran kontwòl pwopriyete w la. Sepandan, si ou pa kontakte kreditè ou a, ou ka espere fè eksperyans etap sa yo diskite anba a.
Ki sa ki lakòz kriz ipotèk subprime
Kriz ipotèk subprime a se te yon gwo ogmantasyon nan ipotèk subprime ki te antre nan default nan lane 2007, sa ki te kontribye nan resesyon ki pi grav nan dè dekad. Boom nan lojman nan mitan ane 2000 yo - konbine avèk to enterè ki ba yo nan epòk la - te mennen anpil pretè yo ofri prè kay bay moun ki gen move kredi. Lè ti wonn nan lojman pete, anpil prete pa t 'kapab peye peman ipotèk subprime yo.
Nan konsekans ti wonn teknoloji a ak chòk ekonomik apre atak teworis 11 septanm 2001 la sou Etazini, Rezèv Federal la te ankouraje ekonomi ameriken an ki t ap gen difikilte nan koupe to enterè yo nan yon nivo istorikman ba. Pou egzanp, Rezèv Federal la te bese pousantaj lajan federal la soti nan 6% an janvye 2001 a 1% nan mwa jen 2003. Kòm yon rezilta, kwasans ekonomik nan Etazini yo te kòmanse ogmante. Boom nan ekonomi an te lakòz yon ogmantasyon nan demann pou lojman ak, Se poutèt sa, pou ipotèk. Sepandan, boom lojman ki te vini an te mennen tou nan nivo rekò pwopriyetè kay Ozetazini. Kòm yon rezilta, bank ak konpayi ipotèk te lite pou jwenn nouvo achtè kay.
