Hüpoteeklaenukriisi ajakava
Ajavahemikus 1971. aasta aprillist 2022. aasta aprillini oli 30-aastase eluasemelaenu intressimäär keskmiselt 7,78%. Nii et isegi kui 30-aastane FRM hiilib üle 5%, jäävad intressimäärad varasemate hüpoteeklaenude intressimääradega võrreldes suhteliselt taskukohaseks.
Samuti kipuvad investorid ostma hüpoteegiga tagatud väärtpabereid (MBS) rasketel majandusaegadel, kuna need on suhteliselt turvalised investeeringud. MBS-i hinnad kontrollivad hüpoteeklaenude intressimäärasid ja pandeemia ajal MBS-i kapitali tormamine aitas intressimäärasid madalal hoida.
Lühidalt, kõik viitab intressimäärade tõusule 2022. aastal. Seega ärge oodake, et hüpoteegi intressimäärad sel aastal langevad. Need võivad lühiajaliselt langeda, kuid tõenäoliselt näeme lähikuudel üldist tõusutrendi.
Näiteks kui krediidiskoor on 580, võite saada ainult valitsuse tagatud laenu, näiteks FHA hüpoteeklaenu. FHA laenudel on madalad intressimäärad, kuid need sisaldavad hüpoteeklaenukindlustust, olenemata sellest, kui palju paned.
Muutuva intressimääraga hüpoteegid pakuvad tavaliselt madalamaid esialgseid intressimäärasid kui 30-aastased fikseeritud intressimääraga hüpoteegid. Need intressimäärad võivad aga pärast esialgset fikseeritud intressimäära perioodi muutuda.
Kokkuvõte kõrge riskitasemega hüpoteeklaenukriisist
Hüpoteeklaen on ameeriklaste jaoks üks peamisi võlgade allikaid. USA hüpoteeklaenutööstus on üks maailma suurimaid ja kurikuulus 2007. aasta kõrge riskiastmega hüpoteeklaenude kriis on üle maailma tuntud. See kõrge riskitasemega laenude kriis pani paika staadiumi ja tingimused, mis viisid 2008. aasta finantskriisi ja sellele järgnenud majanduslanguseni. Tasumata hüpoteeklaenude maht vähenes pärast 2008. aasta finantskriisi, kuid on sellest ajast alates taastunud ja kasvanud alates 2013. aastast.
USA hüpoteeklaenude intressimäärad langesid 2020. aastal kõigi aegade madalaimale tasemele, muutes hüpoteegi võtmise tarbijatele atraktiivsemaks. Paljud ameeriklased said 2020. aastal majaomanikeks, hoolimata pandeemiast, mis on tõenäoliselt nende ajalooliselt madalate hüpoteeklaenude intressimäärade tagajärg. See rõhutab hüpoteeklaenusektori tähtsust USA majandusele tervikuna.
Hüpoteeklaenumaksete leevendamine oli üks peamisi tegusid, mille USA valitsus 2020. aasta kevadel võttis, et leevendada pandeemia tõttu rahaliselt kannatavate majaomanike koormust. Tööpuuduse tase saavutas rekordkõrguse ettevõtete massilise sulgemise tõttu, jättes paljud majaomanikud töötuks ja raskustes igakuiste maksete tasumisega. Siiski tuleb veel näha, millist mõju see avaldab hüpoteeklaenu pakkujatele, sest tõenäoliselt ei ole neil piisavalt kapitali tormi ületamiseks.
Hüpoteeklaenu kriisi tagajärjed
Kümned hüpoteeklaenuandjad esitavad mõne nädala jooksul pankrotiavalduse. Turg on täis muret suure ülemaailmse krediidikriisi pärast, mis võib mõjutada kõiki laenuvõtjate liike. Keskpangad kasutavad erakorralisi klausleid, et süstida hirmunud finantsturgudele likviidsust. Kinnisvaraturud kukuvad pärast aastaid kestnud rekordkõrgusi. 2006. aasta teisel poolel ja 2007. aastal kahekordistuvad sulgemismäärad aastaga võrreldes.
Oleme praegu keset finantskriisi, mis keskendub USA eluasemeturule, kus külmutatud kõrge riskitasemega hüpoteeklaenude turu mõju kandub üle nii krediiditurgudele kui ka riiklikele ja ülemaailmsetele aktsiaturgudele. Loe edasi, et saada lisateavet selle kohta, kuidas turud on seni langenud ja mis võib ees oodata.
Kas roolis magama jäänud grupp või seltskond? Kas see on liiga vähese järelevalve, liigse ahnuse või lihtsalt mõistmatuse tagajärg? Nagu sageli juhtub, kui finantsturud lähevad viltu, on vastus ilmselt "kõik eelnev".
Pidage meeles, et turg, mida täna näeme, on kuue aasta taguse turu kõrvalsaadus. Lähme tagasi 2001. aasta lõppu, mil hirmud ülemaailmsete terrorirünnakute ees pärast 11. septembrit tekitasid niigi raskustes majandust, mis hakkas välja tulema 1990. aastate lõpu tehnoloogiamullist põhjustatud majanduslangusest.
Mis põhjustas kõrge riskitasemega hüpoteeklaenukriisi
1971. aastal jäid intressimäärad vahemikku 7%, tõustes pidevalt 9,19%ni 1974. aastal. Nad langesid korraks kõrgeima 8% tasemele, enne kui tõusid 11,20. aastal 1979%ni. See juhtus kõrge inflatsiooni perioodil. mis saavutas haripunkti järgmise kümnendi alguses.
Nii XNUMX. kui XNUMX. aastatel surus USA majanduslangusse riigi vastu kehtestatud naftaembargoga. Naftat Eksportivate Riikide Organisatsioon (OPEC) kehtestas embargo. Selle üheks mõjuks oli hüperinflatsioon, mis tähendas kaupade ja teenuste ülikiire hinnatõusu.
Hüperinflatsiooni vastu võitlemiseks tõstis Föderaalreserv lühiajalisi intressimäärasid. See muutis hoiukontodel oleva raha väärtuslikumaks. Teisest küljest tõusid kõik intressimäärad, mistõttu tõusid ka laenukulud.
Intressimäärad saavutasid oma moodsa ajaloo kõrgeima punkti 1981. aastal, mil aasta keskmine oli Freddie Maci andmetel 16,63%. Fikseeritud intressimäärad langesid sealt edasi, kuid lõpetasid kümnendi 10% ümber. 80ndad olid raha laenamiseks kallis aeg.
