Cronologia crizei creditelor ipotecare subprime
Între aprilie 1971 și aprilie 2022, ratele ipotecare pe 30 de ani au fost în medie de 7,78%. Prin urmare, chiar dacă FRM pe 30 de ani trec peste 5%, ratele rămân relativ accesibile în comparație cu ratele ipotecare istorice.
De asemenea, investitorii tind să cumpere titluri garantate cu ipoteci (MBS) în perioadele economice grele, deoarece acestea sunt investiții relativ sigure. Prețurile MBS controlează ratele ipotecare, iar goana de capital în MBS în timpul pandemiei a ajutat la menținerea ratelor scăzute.
Pe scurt, totul indică o creștere a ratelor în 2022. Așa că nu vă așteptați ca ratele ipotecare să scadă în acest an. Acestea ar putea scădea pentru perioade scurte de timp, dar este probabil să vedem o tendință generală ascendentă în lunile următoare.
De exemplu, cu un scor de credit de 580, este posibil să fiți eligibil doar pentru un împrumut garantat de guvern, cum ar fi un credit ipotecar FHA. Împrumuturile FHA au rate scăzute ale dobânzii, dar includ asigurare ipotecară, indiferent cât de mult ai depus.
Creditele ipotecare cu rată variabilă oferă de obicei dobânzi inițiale mai mici decât un credit ipotecar cu rată fixă pe 30 de ani. Cu toate acestea, aceste rate pot fi modificate după perioada inițială a ratei fixe.
Rezumatul crizei creditelor ipotecare subprime
Datoria ipotecară este una dintre principalele surse de îndatorare pentru americani. Industria creditelor ipotecare din SUA este una dintre cele mai mari din lume, iar infama criză a creditelor ipotecare subprime din 2007 este bine cunoscută în întreaga lume. Acea criză a creditelor ipotecare subprime a pus bazele și condițiile care au dus la turbulențele financiare și la recesiunea ulterioară din 2008. Datoria ipotecară restante a scăzut după criza financiară din 2008, dar de atunci și-a revenit și a crescut din 2013 .
Ratele dobânzilor ipotecare din Statele Unite au scăzut la un minim istoric în 2020, făcând contractarea unui credit ipotecar mai atractivă pentru consumatori. Mulți americani au devenit proprietari de case în 2020, în ciuda pandemiei, care este probabil rezultatul acestor rate ipotecare scăzute istoric. Acest lucru evidențiază importanța sectorului creditelor ipotecare pentru întreaga economie a SUA.
Scutirea plății ipotecare a fost una dintre acțiunile cheie pe care guvernul SUA le-a luat în primăvara anului 2020 pentru a ușura povara proprietarilor de case care suferă financiar din cauza pandemiei. Nivelurile șomajului au atins niveluri record din cauza închiderii în masă a afacerilor, lăsând mulți proprietari fără muncă și luptăți să-și facă plățile lunare. Cu toate acestea, impactul pe care acest lucru îl va avea asupra furnizorilor de credite ipotecare rămâne de văzut, deoarece este puțin probabil ca aceștia să aibă suficient capital la îndemână pentru a rezista furtunii.
Efectele crizei creditelor ipotecare subprime
Zeci de creditori ipotecari depun faliment în câteva săptămâni. Piața este plină de îngrijorare cu privire la o criză globală majoră a creditelor, care ar putea afecta toate tipurile de debitori. Băncile centrale folosesc clauze de urgență pentru a injecta lichiditate pe piețele financiare înspăimântate. Piețele imobiliare se prăbușesc după ani de maxime istorice. Ratele de executare silită se dublează de la an la an în a doua jumătate a anului 2006 și în 2007.
Ne aflăm în prezent cufundați într-o criză financiară care este centrată pe piața imobiliară americană, unde consecințele pieței ipotecare subprime înghețate se răspândesc pe piețele de credit, precum și pe piețele bursiere naționale și globale. Citiți mai departe pentru a afla mai multe despre cum au scăzut piețele până acum și despre ce ar putea urma.
Este acesta un grup sau o companie care a adormit la volan? Este rezultatul prea puținei supravegheri, a prea multă lăcomie sau pur și simplu a lipsei de înțelegere? Așa cum este adesea cazul când piețele financiare merg în sud, răspunsul este probabil „toate cele de mai sus”.
Amintiți-vă că piața pe care o vedem astăzi este un produs secundar al pieței în urmă cu șase ani. Să ne întoarcem la sfârșitul anului 2001, când teama de atacuri teroriste la nivel mondial după 11/1990 a tulburat o economie deja aflată în dificultate care tocmai începea să iasă din recesiunea indusă de bulele tehnologice de la sfârșitul anilor XNUMX.
Ce a cauzat criza creditelor subprime
În 1971, ratele dobânzilor erau în intervalul mediu de 7% și au crescut constant până la 9,19% în 1974. Au scăzut pentru scurt timp la intervalul mediu și înalt de 8% înainte de a crește la 11,20, 1979% în XNUMX. Acest lucru s-a întâmplat în timpul o perioadă de inflație ridicată care a atins apogeul la începutul deceniului următor.
Atât în anii XNUMX, cât și în anii XNUMX, Statele Unite au fost împinse într-o recesiune de un embargo petrolier împotriva țării. Organizația Țărilor Exportatoare de Petrol (OPEC) a instituit embargoul. Unul dintre efectele sale a fost hiperinflația, ceea ce a însemnat că prețul bunurilor și serviciilor a crescut extrem de rapid.
Pentru a contracara hiperinflația, Rezerva Federală a majorat ratele dobânzilor pe termen scurt. Acest lucru a făcut ca banii din conturile de economii să valorizeze mai mult. Pe de altă parte, toate ratele dobânzilor au crescut, astfel încât și costul împrumutului a crescut.
Ratele dobânzilor au atins cel mai înalt punct din istoria modernă în 1981, când media anuală era de 16,63%, conform datelor Freddie Mac. Dobânzile fixe au scăzut de acolo, dar au încheiat deceniul în jur de 10%. Anii 80 au fost o perioadă costisitoare pentru a împrumuta bani.
