Skeda taż-żmien tal-kriżi tal-ipoteki subprime
Bejn April 1971 u April 2022, ir-rati ta’ ipoteki għal 30 sena kienu medja ta’ 7,78%. Allura anke bl-FRM ta’ 30 sena jitkaxkru 'l fuq minn 5%, ir-rati jibqgħu relattivament affordabbli meta mqabbla mar-rati ta' ipoteki storiċi.
Ukoll, l-investituri għandhom it-tendenza li jixtru titoli sostnuti minn ipoteki (MBS) fi żminijiet ekonomiċi diffiċli minħabba li huma investimenti relattivament sikuri. Il-prezzijiet tal-MBS jikkontrollaw ir-rati tal-ipoteki, u l-għaġla tal-kapital fl-MBS matul il-pandemija għenet biex iżżomm ir-rati baxxi.
Fil-qosor, kollox jindika li r-rati jogħlew fl-2022. Allura tistenniex li r-rati tal-ipoteki jonqsu din is-sena. Jistgħu jinżlu għal perjodi qosra ta' żmien, iżda x'aktarx li naraw xejra ġenerali 'l fuq fix-xhur li ġejjin.
Pereżempju, b'punteġġ ta 'kreditu ta' 580, tista 'tkun eliġibbli biss għal self sostnut mill-gvern, bħal ipoteka FHA. Is-self tal-FHA għandu rati ta 'imgħax baxxi, iżda jinkludi assigurazzjoni ta' ipoteka, irrispettivament minn kemm tpoġġi.
L-ipoteki b'rata varjabbli tipikament joffru rati ta' imgħax inizjali aktar baxxi minn ipoteka b'rata fissa ta' 30 sena. Madankollu, dawk ir-rati huma soġġetti għal bidla wara l-perjodu inizjali tar-rata fissa.
Sommarju tal-kriżi tal-ipoteki subprime
Dejn ipotekarju huwa wieħed mis-sorsi ewlenin ta 'dejn għall-Amerikani. L-industrija tal-ipoteki tal-Istati Uniti hija waħda mill-akbar fid-dinja, u l-kriżi infami tal-ipoteki subprime tal-2007 hija magħrufa sew madwar id-dinja. Dik il-kriżi tas-subprime stabbilixxiet l-istadju u l-kundizzjonijiet li wasslu għat-taqlib finanzjarju u r-riċessjoni sussegwenti tal-2008. Id-dejn ipotekarju pendenti waqa’ wara l-kriżi finanzjarja tal-2008, iżda minn dakinhar irkupra u żdied mill-2013.
Ir-rati tal-imgħax fuq l-ipoteki fl-Istati Uniti niżlu għall-inqas livell ta’ kull żmien fl-2020, u b’hekk it-teħid ta’ ipoteka kien aktar attraenti għall-konsumaturi. Ħafna Amerikani saru sidien ta’ darhom fl-2020, minkejja l-pandemija, li x’aktarx hija riżultat ta’ dawn ir-rati ta’ ipoteki storikament baxxi. Dan jenfasizza l-importanza tal-industrija tal-ipoteki għall-ekonomija tal-Istati Uniti kollha kemm hi.
L-eżenzjoni tal-ħlas ta 'ipoteki kienet waħda mill-azzjonijiet ewlenin li l-gvern Amerikan ħa fir-rebbiegħa tal-2020 biex itaffi l-piż fuq is-sidien tad-dar li jbatu finanzjarjament minħabba l-pandemija. Il-livelli tal-qgħad laħqu l-ogħla livelli rekord minħabba l-għeluq tan-negozji tal-massa, u ħallew ħafna sidien ta’ dar bla xogħol u jitħabtu biex jagħmlu l-ħlasijiet mensili tagħhom. Madankollu, l-impatt li dan se jkollu fuq il-fornituri ta’ ipoteki għad irid jara, peress li x’aktarx li ma jkollhomx biżżejjed kapital disponibbli biex jifilħu l-maltemp.
Effetti tal-kriżi ta' ipoteki subprime
Għexieren ta’ selliefa ta’ ipoteki jippreżentaw falliment fi kwistjoni ta’ ġimgħat. Is-suq huwa mimli bi tħassib dwar kriżi ta’ kreditu globali kbira, li tista’ taffettwa l-klassijiet kollha ta’ min jissellef. Il-banek ċentrali jużaw klawsoli ta’ emerġenza biex jinjettaw likwidità fis-swieq finanzjarji mbeżżgħin. Is-swieq tal-proprjetà immobbli qed jonqsu wara snin ta’ livelli rekord. Ir-rati tal-esklużjoni jirdoppjaw minn sena għal oħra matul it-tieni nofs tal-2006 u fl-2007.
Bħalissa ninsabu f'nofs kriżi finanzjarja li hija ċċentrata fis-suq tad-djar tal-Istati Uniti, fejn il-konsegwenzi mis-suq tal-ipoteki subprime ffriżati qed jinfirxu fis-swieq tal-kreditu, kif ukoll fis-swieq tal-ishma nazzjonali u globali. Kompli aqra biex issir taf aktar dwar kif is-swieq naqsu s'issa, u x'jista' jkun ġej.
Huwa grupp jew kumpanija li raqdet fuq ir-rota? Huwa riżultat taʼ ftit wisq sorveljanza, wisq regħba, jew sempliċement nuqqas taʼ fehim? Kif spiss ikun il-każ meta s-swieq finanzjarji jmorru ħażin, it-tweġiba hija probabbilment "dak kollu ta 'hawn fuq."
Ftakar li s-suq li qed naraw illum huwa prodott sekondarju tas-suq ta’ sitt snin ilu. Ejja mmorru lura lejn l-aħħar tal-2001, meta l-biżgħat ta’ attakki terroristiċi globali wara l-11 ta’ Settembru saħħew ekonomija li diġà kienet qed titħabat li kienet bdiet toħroġ mir-riċessjoni kkaġunata mill-bużżieqa tat-teknoloġija tal-aħħar tad-disgħinijiet.
X'ikkawża l-kriżi tal-ipoteki subprime
Fl-1971, ir-rati tal-imgħax kienu fil-medda ta' nofs is-7%, u żdiedu b'mod kostanti għal 9,19% fl-1974. Niżlu fil-qosor għat-8% medju-għoli qabel ma telgħu għal 11,20. 1979% fl-XNUMX. Dan seħħ matul perjodu ta 'inflazzjoni għolja. li laħqet il-quċċata kmieni fl-għaxar snin li ġejjin.
Kemm fis-snin sebgħin kif ukoll fis-snin tmenin, l-Istati Uniti ġiet imbuttata f’riċessjoni minn embargo taż-żejt kontra l-pajjiż. L-Organizzazzjoni tal-Pajjiżi Esportaturi taż-Żejt (OPEC) stabbiliet l-embargo. Wieħed mill-effetti tiegħu kien l-iperinflazzjoni, li fisser li l-prezz tal-prodotti u s-servizzi żdied b'mod estremament mgħaġġel.
Biex tikkontrobattu l-iperinflazzjoni, il-Federal Reserve żiedet ir-rati tal-imgħax għal żmien qasir. Dan għamel il-flus fil-kontijiet tat-tfaddil jiswew aktar. Min-naħa l-oħra, ir-rati tal-imgħax kollha żdiedu, u għalhekk l-ispiża tas-self żdiedet ukoll.
Ir-rati tal-imgħax laħqu l-ogħla punt tagħhom fl-istorja moderna fl-1981, meta l-medja annwali kienet ta’ 16,63%, skont id-dejta ta’ Freddie Mac. Ir-rati fissi waqgħu minn hemm, iżda spiċċaw id-deċennju madwar 10%. Is-snin tmenin kienu żmien għali biex tissellef il-flus.
