Šta znači rok dospijeća kredita?
Datum dospijeća je datum na koji dospijeva glavnica mjenice, mjenice, akceptne obveznice ili drugog dužničkog instrumenta. Na ovaj datum, koji je obično odštampan na sertifikatu predmetnog instrumenta, investitoru se vraća glavnica ulaganja, dok prestaju da budu kamate koje su redovno plaćane tokom trajanja obveznice. Datum dospijeća se također odnosi na datum završetka (datum dospijeća) do kojeg se kredit na rate mora otplatiti u cijelosti.
Datum isteka definira vijek trajanja vrijednosnog papira, obavještavajući investitore kada će dobiti natrag svoju glavnicu. Dakle, hipoteka od 30 godina ima rok dospijeća tri decenije nakon izdavanja, a 2-godišnja potvrda o depozitu (CD) ima rok dospijeća dvadeset četiri mjeseca nakon kreiranja.
Datum dospijeća takođe ograničava vremenski period u kojem će investitori primati kamate. Međutim, važno je napomenuti da neki dužnički instrumenti, kao što su hartije od vrednosti sa fiksnim prihodom, mogu biti „pozivi“, u kom slučaju izdavalac duga zadržava pravo da otplati glavnicu u bilo kom trenutku. Investitori bi stoga trebali saznati, prije kupovine bilo kakvog vrijednosnog papira s fiksnim prihodom, da li se obveznice mogu otkupiti ili ne.
Šta se dešava kada kredit dođe na naplatu?
Dospijeće se odnosi na datum na koji izdavalac ili zajmoprimac zajma ili obaveze mora da vrati glavnicu i kamatu imaocu ili investitoru. Datum dospijeća označava vijek trajanja hartije od vrijednosti, obavještavajući emitenta kada se glavnica i kamata moraju otplatiti.
Kada prođe datum dospijeća i otplaćena glavnica i kamata, ugovorne obaveze emitenta prestaju. Nisu potrebna dodatna plaćanja nakon roka. Takođe poznat kao datum otkupa, rok dospijeća može se kretati od jedne do 30 godina, u zavisnosti od finansijskih potreba emitenta.
Dužnički instrumenti, kao što su mjenice, mjenice i akceptne obveznice, često se klasifikuju na osnovu datuma dospijeća. Obveznice sa rokom dospijeća od godinu dana ili manje poznate su kao kratkoročne, dok se one s rokom dospijeća dužim od godinu dana smatraju dugoročnim.
Za većinu obveznica, određeni datum dospijeća je naveden na certifikatu obveznice. Iako se dospijeće uvijek odnosi na određeni datum otplate glavnice, postoji izuzetak od ovog pravila. Na primjer, neke kompanije izdaju obveznice koje se mogu "naplatiti". Obveznica koja se može opozvati omogućava emitentu da je otkupi u bilo koje vrijeme prije određenog datuma dospijeća.
Naknada za dospjele kredite
Kvantitativno popuštanje pomaže privredi snižavanjem dugoročnih kamatnih stopa (pojeftinjavajući poslovne i hipotekarne kredite) i signalizirajući namjeru Federalnih rezervi da nastavi koristiti monetarnu politiku za podršku privredi. Fed pribjegava QE kada kratkoročne kamatne stope padnu na blizu nule, a privredi i dalje treba pomoć.
Kupovinom američkog državnog duga i hipotekarnih hartija od vrijednosti, Fed smanjuje ponudu ovih obveznica na općem tržištu. Privatni investitori koji žele posjedovati ove hartije od vrijednosti će podići cijene preostale ponude, smanjujući njihov prinos. Ovo se zove efekat "portfolio balansa". Ovaj mehanizam je posebno važan kada Federalne rezerve kupuju dugoročne hartije od vrijednosti tokom perioda krize. Čak i kada su kratkoročne stope pale na nulu, dugoročne stope obično ostaju iznad ove efektivne donje granice, pružajući više prostora za kupovinu radi stimulisanja privrede.
Niski prinosi na trezorske obveznice su mjerilo za druge kamatne stope privatnog sektora, kao što su korporativne obveznice i hipoteke. Uz niske stope, veća je vjerovatnoća da će domaćinstva uzeti kredite za automobile ili hipotekarne kredite, a preduzeća će vjerovatnije ulagati u opremu i unajmiti radnike. Niže kamatne stope su takođe povezane s višim cijenama imovine, povećanjem bogatstva domaćinstava i povećanjem potrošnje.
Kalkulator datuma dospijeća hipoteke
Rok trajanja hipoteke je dužina ugovora o hipoteci i kamatna stopa (na primjer, hipoteka od 25 godina može imati rok od pet godina). Međutim, cijela hipoteka nije nužno plaćena na kraju roka. Možda ćete morati obnoviti ili ponovo pregovarati o svojoj hipoteci kako biste je produžili na novi rok i nastavili s plaćanjem.
Andrew i Marc žele dobiti hipoteku od 150.000 dolara. Njihov bankar predlaže rok od pet godina uz kamatu od 5,25 posto. To znači da će redovno plaćati glavnicu plus kamatu pet godina. Ali 150.000 dolara neće biti vraćeno u cijelosti na kraju roka. Kada istekne pet godina, moraće da obnove hipoteku na novi rok uz kamatnu stopu koja će tada biti dostupna. Oni će biti slobodni da traže bolju ponudu od drugih zajmodavaca, ali ako odaberu drugu, morat će otplatiti hipoteku kod sadašnjeg zajmodavca kroz ugovor sa novim.
Uslov ugovora određuje vaš dogovor na određeni vremenski period. Uobičajeni su uslovi hipoteke u rasponu od šest mjeseci do pet godina, iako su često dostupni rokovi od sedam ili deset godina. Termin jednostavno znači da ćete na kraju perioda morati da pregovarate o novom hipotekarnom roku na osnovu vaših ličnih i finansijskih uslova u to vreme. Općenito, vlasnik hipoteke će ponuditi da je obnovi pod trenutnim tržišnim uslovima ili boljim. Međutim, to je prilika da pregovarate sa svojom finansijskom institucijom ili vidite da li možete dobiti bolju ponudu na tržištu.
