SLIJEDITI
Krivulja Euribora je sve strmija i ništa ne ukazuje na to da će se ublažiti, već bi moglo biti suprotno. Indeks na koji se odnosi 80% hipoteka u Španjolskoj vratio se u pozitivnu poziciju u travnju prvi put od 2016. te je nastavio rasti u svibnju. Zabrinutost među hipotekarnicima raste, ali i među onima koji sada moraju donijeti odluku.
Stambeni kredit s fiksnom ili promjenjivom kamatnom stopom. U tome leži dilema onih koji trenutno kreću u kupnju kuće, jer s jedne strane euribor je još uvijek na nenormalno niskim vrijednostima; S druge strane, predviđa se da će još rasti, ali ne zna se koliko, a s druge su financijski subjekti pod pritiskom svojim promjenjivim ponudama.
Evolucija hipoteka
po broju
Krediti prema kamatnoj stopi
U trijemu ukupno svakog mjeseca
evolucija
hipoteka
prema broju
Drugi zajmovi
kamatna stopa
U % od ukupnog iznosa za svaki mjesec
Podaci daju uzorak kako se ponaša potražnja, ali neizvjesnost za naredne mjesece je potpuna. Od početka 2022. Euribor je počeo rasti i reakcija je bila trenutna. Istina, u posljednjim mjesecima prošle godine broj hipoteka koje su potpisane s fiksnom stopom već je premašio 65%, no u siječnju ove godine trend se zaoštrio i prelazi 70%. Maksimalni vrhunac postignut je na 73,8% hipoteka potpisanih po fiksnoj stopi u veljači, dok su u ožujku te vrijednosti nastavile dosezati 73%. Više od sedam od tri prijavljuje se za ovaj modalitet, dok u 2015. nije prelazio 10%. Financijski izvori potvrđuju da se u granama najviše traži fiksna stopa te da se po ovom scenariju čeka još nekoliko mjeseci čekajući veću ekonomsku jasnoću.
Potrošači zadržavaju svoj interes za hipoteke s fiksnom kamatnom stopom zbog sigurnosti koju stvara u uvjetima neizvjesnosti, budući da nemaju šokove u kamatama koje treba platiti svaki mjesec: uvijek se plaćaju iste, prema hipotekarnom savjetniku iAhorro. S druge strane, s varijabilnom stopom idete na teret fluktuacija euribora. Međutim, iz te iste tvrtke navode da će se trend promijeniti i da će krediti s promjenjivom kamatnom stopom ponovno biti najčešći, kao što se povijesno dogodilo u Španjolskoj prije ne tako mnogo godina.
Stoga vanjski čimbenici koji utječu na španjolsko gospodarstvo, poput rata u Ukrajini ili inflacijskog trenda, otežavaju sprječavanje evolucije Euribora, koji je osjetljiv na gospodarsku nesigurnost, a posebno na rast kamatnih stopa Središnje banke Europska banka (ECB). Iz iAhorroa očekujemo da će indikator biti oko 1,35% na kraju godine i nastaviti rasti dok se ekonomska situacija ne normalizira – što je veća prognoza od ostalih analitičara, koji govore više od 0,5% –. Trenutačno, kraj svibnja, nalazi se ondje na 0,287%, dok je u prosincu bio negativan na -0,501%.
Sada se čini da se korisnici i dalje oslanjaju na fiksnu stopu jer još uvijek mogu pronaći 2% za cijeli vijek trajanja kredita, što je još uvijek jeftino u usporedbi s prošlim vremenima. Banka od siječnja podržava stambene kredite ove vrste i promiče promjenjivu kamatnu stopu, s ponudom sniženih kamata tijekom prve ili prve godine kredita. No čini se da to nije uvjerilo nositelje hipotekarnih kredita, koji više vole sigurnost nego rizik.
Uz realnu prognozu Euribora, profitna marža za financijske institucije raste kod onih s promjenjivom stopom, što se odražava i na ponude za ovu vrstu kredita”, ističu iz iAhorro. Realnost je takva da se sve banke već klade na promjenjivu stopu, s izuzetkom Caixabanke, koja i dalje vjeruje u mogućnosti fiksne stope.
